“美国通胀繁荣”和“全球通缩衰退”可能导致第一季度美元和股市超涨,投资者已经在特朗普交易上重仓美元上涨、美股上涨、债券收益率上涨,我们认为美国小盘股是定位超涨最佳交易,原因是美国关税、移民管控、放松管制、减税等通胀组合。
美东时间10月27日,美国银行分析师Hartnett在他的最新报告中提到,美国总统选举将加强华尔街的四个核心交易策略,即看涨黄金和科技股,看空债券,其余资产为“租金”,即提供的回报是相对稳定但增长潜力有限的。Hartnett提出了他看涨黄金的理由。
高盛的交易数据显示,对冲基金在过去七周中的六周,仍在持续做空美股银行股和金融股。但随着美联储降息将至,不少市场人士提示,从历史上看,降息有利于银行股短期反弹,此前受到高利率打击最严重的美国区域银行类股,有望迎来补涨行情。
摩根士丹利的一份看空报告导致宁德时代股价大跌超6%,市值一度跌破9000亿元。摩根士丹利下调宁德时代的评级,主要基于短期电池产能过剩,担忧价格战和市场份额波动,属于其对行业景气度的判断。但市场担忧的是大摩调低目标价反映了宁德时代在北美供应受限,市场份额或将下降。